全力推动制造业高质量发展的佛山，正以前所未有的力度支持企业开展并购重组。在不久前举行的2023年佛山企业上市工作大会上，“并购重组”成为会议的关键词之一，会上成立的佛山市上市公司高质量发展基金也将推动佛山企业并购重组列为主要任务。

佛山企业如何借助并购重组加快发展步伐？相关金融机构、政府部门如何以更有力的举措推动更多佛山企业顺利开展并购重组？针对佛山企业家的发问，我们邀请了佛山市金融工作局和建设银行佛山市分行的相关负责人，为企业家们一一解答。

省市协同成立并购重组基金

Q：在股票发行注册制改革全面实施的当下，以传统制造业起家的佛山，如何推动上市公司通过并购重组加快转型升级？

——广东万和新电气股份有限公司董事、副总裁兼董秘卢宇凡

佛山市金融工作局：3月22日，佛山市正式出台《佛山市金融工作局支持佛山行业骨干企业开展产业并购专项资金管理办法》（5月1日起正式实施），明确对佛山市行业骨干企业成功实施并购的，给予每年最高100万元的中介费用补贴；对成功实施首次产业并购的，给予一次性扶持资金30万元；对企业通过并购专项贷款成功实施并购的给予每年最高300万元贴息支持，单笔贷款贴息时间最长3年；对企业成功并购控股境内（市外）上市公司、国家级制造业单项冠军、专精特新“小巨人”企业并迁入市内，给予扶持资金最高400万元。

接下来，佛山市将持续加大对行业骨干企业的扶持力度，引导行业骨干企业积极围绕产业链上下游、关键领域积极开展产业并购。

Q：科顺股份是中国建筑防水行业领航企业之一，自2018年上市以来，营收已数次翻番。近年来，佛山市提出“添翼行动”，携手广东恒健投资控股公司设立上市公司高质量发展基金。请问接下来佛山将从哪些方面入手支持上市公司开展并购重组，帮助上市公司“质量上台阶”？

——科顺防水科技股份有限公司董事、董事会秘书毕双喜

佛山市金融工作局：市级层面，佛山市与省级国有资本运营公司，省委、省政府重大战略投资平台——恒健投资共同组建广东佛山市上市公司高质量发展基金，聚集整合佛山地区有明确发展方向或并购意愿的上市公司、区县政府及国企资金、其他产业资本、金融资本、社会资本等多元资本，组建产业投资子基金或专项并购子基金，围绕佛山市重点培育的上市公司，支持其通过并购重组等方式整合上下游产业链资源、引导相关产业链联动发展，推动辖区上市公司做强做优做大，实现高质量发展。目前，该基金的具体安排仍在洽谈中。

区级层面，今年3月，顺德区属国有资本投资运营公司联合广东恒健资产管理有限公司成立广东顺德上市公司高质量发展基金，总规模50亿元，首期规模20亿元，重点支持佛山市顺德区智能家电、高端装备制造、先进材料和现代轻工家居四大战略性支柱产业和智能机器人、新一代电子信息、生物医药与健康产业等战略性新兴产业的发展。目前，该基金已完成登记。

全链条金融服务为企添翼

Q：并购重组是企业高质量发展的重要工具之一。针对企业开展并购重组，佛山相关金融机构主要推出了哪些创新产品和服务，为企业顺利开展并购重组提供更加有力的金融保障？接下来，相关金融机构将从哪些方面入手，持续提升对佛山标杆企业的支持？

——广东瑞洲科技有限公司董事长、总经理郭华忠

建行佛山市分行：建行为上市公司控股股东、战略投资者等主要提供并购贷款和非标融资两类服务，重点服务地方政府布局产业投资和发展区域经济的需求，以及企业自身上下游并购、股权投融资和降杠杆等业务发展需求。

其中，并购贷款主要为参与认购上市公司定向增发的法人主体提供融资，支持法人主体通过认购定增股票取得上市公司的控制权，或控股股东维护上市公司控制权，可用于并购企业股权、收购项目资产、承接企业债务等各类并购融资场景，让企业实现战略意图更加得心应手；非标融资则主要通过结构化产品等非标准化模式，为定增对象提供融资。

此外，建行还为开展并购重组的企业甲方提供财务顾问服务，包括提供各类与并购重组相关的政策法规咨询和信息提供服务，向甲方推荐并协助甲方选择中介服务机构，协助甲方评估并制订并购战略，搜寻调查与筛选目标企业，分析评估并购可行性，实施尽职调查等。在并购过程中及并购完成后，建行还可就接管后的企业整组、一体化和经营发展等问题提出意见，帮助甲方最终实现并购目标。

建行并购重组金融服务具有服务无界、团队专业、价格合理、期限灵活和服务高效五大特色优势。具体来看，借助建设银行全面的服务网络，无论并购标的远在万里还是近在眼前，客户都有机会获得建行并购贷款融资支持；建行建立了总行各部门、境内外分行和建银国际、建信信托、建信基金等子公司联动协作的并购大平台，打造专业高效的服务团队，为客户提供“融资+融智”的全方位、一揽子的并购顾问服务；服务价格合理且可根据并购项目特点和资金状况安排最佳贷款期限，减缓企业还款压力。

近年来，在支持佛山企业开展并购重组上，佛山建行已经收获了若干成功案例，助力M集团成功收购德国K公司就是典例之一。该跨国并购银团贷款总额达到37.07亿欧元，期限为5年，作为联合牵头行，佛山建行通过母子公司联动，为M集团提供了6亿欧元并购专项贷款额度，并在外部银团中取得5亿欧元份额。2017年1月6日，M集团成功完成对K公司的并购。

到2022年1月，佛山建行再次联动建行亚洲、东京与阿姆斯特丹分行，组建内部银团，为M集团2016年并购K公司筹组的银团提供再融资，总银团金额35亿美元，建行参贷份额5亿美元，目前再融资已于2022年8月提款。

接下来，建行将聚焦智能汽车、清洁能源和集成电路等新兴产业领域，以及基建、能源等传统产业转型升级机遇，通过与建银国际、建信信托、建信租赁等子公司合作，为佛山上市公司等提供“表内外”“境内外”“投融资”一体化综合融资服务，持续提升对佛山标杆企业的支持。

跨境融资赋能企业“全球买”

Q：针对在海外开展跨国并购、扩充延伸产业链布局，或者在海外投资设厂、推进全球布局的佛山企业，佛山金融机构可提供哪些金融支持？

——伊戈尔电气股份有限公司副总经理、董事会秘书陈丽君

建行佛山市分行：建行推出的全球现金管理系统和跨境并购贷款，都可为开展跨国并购重组的佛山企业提供坚实的金融保障。

其中，前者依托SWIFT网络或建设银行境内外新一代核心系统，协助客户通过企业网银、银企直连等渠道实现全球账户统一视图、离岸资金集中管理、跨境资金收付和流动性管理、利率汇率风险管理等，旨在满足“走出去”跨国企业全球财资管理的“可视”“可控”“可调”需求；后者则是向借款人发放的用于满足其支付跨境并购交易价款和费用资金需求的贷款业务，允许借款人采用搭桥贷款、定期贷款、内保外贷、夹层贷款、跨境风险参与等符合融资地监管要求的多种形式。

近年来，为贯彻落实国家“十四五”规划决策部署，推动共建“一带一路”高质量发展，建设银行进一步推出“三建客”系列产品，以更大力度支持境内大中型企业对外承包工程、劳务服务出口以及成套设备出口业务。

“三建客”系列产品主要为中短期贸易融资服务，根据提供融资时点以及商务合同承保的不同情形，分为“建单通”“建票通”“建信通”三个子产品。

“建单通”是建行为对外承包工程企业客户提供的备货期融资，资金用于支持客户在商务合同下的原材料采购，客户也可以向信保公司投保特险保单（A款或C款）承保合同下的成本支出，并将保单项下赔款权益转让给建行后申请办理；

“建票通”是指客户已履行对外承包工程、劳务服务出口以及成套设备出口合同义务并将应收账款债权转让给建行后，建行按照应收账款金额的一定比例为客户提供的有追索权融资服务；

“建信通”是指客户已履行对外承包工程、劳务服务出口以及成套设备出口合同义务，并向信保公司投保特险保单，在将保单项下应收账款债权转让给建行的前提下，由建行基于受让的应收账款债权，为客户提供的买断型融资服务。

【整理】王谦